•Medidas de posición y dispersión
•Funciones de densidad, probabilidad y distribución
•Medidas de distribución
•Distribuciones Binomial, Normal y Log-normal
•Cálculo de retornos de activos financieros
•Correlación y Regresión Lineal Simple.
•Introducción al Value at Risk (VaR): definición, ejemplos simples
•Métodos de cálculo de VaR: lineales (delta-normal, delta-gamma), valuación paramétrica
•Simulación histórica, Simulación Monte Carlo, stress testing
•Aplicación de los distintos métodos mediante práctica en PC
•Comparación de los diferentes métodos: ventajas, desventajas.
•Neutralidad al riesgo
•Valuación de una opción
•Cálculo de las letras griegas: delta, gamma, theta, vega, rho
•Opciones americanas
•Opciones exóticas (path dependent).
•Simulaciones a una variable
•Implementando simulaciones: para VaR, para derivados
•Precisión
•Múltiples fuentes de riesgo
•Factorización Cholesky.
Cómo obtener series históricas: Refinitiv Eikon y yahoo finance
Casos de aplicación:
*Análisis de series financieras: stylized facts y cuestiones estadísticas, histogramas, gráficos box plots, matrices de correlaciones, heatmaps
*Riesgo y retorno de un portafolio de activos
*Cálculo de la volatilidad histórica
*Value at risk, expected shortfall
